# ภาวะตลาดและปัจจัยก่อนหน้า : SET วันศุกร์เร่งขึน้ +9.80 จุด ปิด 1531.20 จุด มูลค่าเป็น 4.3 หมื่นลบ. รับข่าวสภาฯผ่านร่างกฎหมายขยาย เพดานหนี้และเฟดอาจคงอัตราดอกเบี้ย หลังต้นทุนแรงงานต่อหน่วย (ULC)ออกมาต่ำลง แต่การเมืองไทยที่ไม่แน่นอนกดไม่ให้ไปไกล ส่วนหลักทรัพย์ที่ราคาสูงขึ้นคือ BAY,TTB หลักทรัพย์ลงแรงคือ DOHOME,KEX ต่างชาติซื้อ 0.6 พันลบ. รายย่อยขาย 0.3 พันลบ. YTD ต่างชาติขาย -101.0 พันลบ.

ปัจจัยบวก
+ ดัชนีภาคบริการพ.ค.ลดลงสู่50.3 จากเม.ย.ระดับ 51.9 ผลักดันเฟดคงดอกเบี้ย,เงินเฟ้อไทยพ.ค.ชะลอตัว ต่ำสุดในอาเซียน คาดทั้งปีไม่เกิน 2%
+ จ้างงานนอกภาคเกษตรพ.ค.สูงกว่าคาดแต่ขยายตัวปานกลาง,ตัวเลขค่าจ้างรายชั่วโมงพ.ค.ต่ำกว่าคาด,น้ำมันขึ้น ซาอุฯลดการผลิตดีกับพลังงาน

ปัจจัยลบ
- ซาอุฯประกาศลดกำลังการผลิตน้ำมันอีก 1 ล้านบาร์เรล/วัน เริ่มเดือนก.ค.เช่นเดียวกับโอเปกพลัส ลดการผลิตม.ค.67 เพิ่มเงินเฟ้อในอนาคต
- ตลาดฯไม่แน่ใจเฟดจะทรงหรือปรับขึ้นดอกเบี้ย เข้าใกล้วันประชุม,ธนาคารทยอยปรับขึ้นดอกเบี้ยตามกนง.กระทบกำลังซื้อ และหนี้เสียมากขึ้น

ปัจจัยที่น่าติดตาม: ราคาน้ำมันหลังซาอุฯปรับลดการผลิตลงอีก,การประชุมเฟด 13-14 มิ.ย.66,พาวเวลแถลงการเงินต่อวุฒิสภาสหรัฐในวันที่ 22 มิ.ย.

#กลยุทธ์: เข้าไว ออกไว โฟกัสมาประชุมเฟด แนวต้านถัดไป 1540-1550 ดาวโจนส์ฟิวเจอร์เช้านี้ลบ,หุ้นเพื่อนบ้าน Mix, ดัชนีกังวล Vix ลด 14.73ดัชนีดอลลาร์อ่อนลงและบอนด์ยิลด์ 10 ปีลด 3.69% กลยุทธ์ระยะสั้น- เข้าไว ออกไว ต่างประเทศรอเฟด การเมืองไทยไม่แน่นอน กลาง-ยาวทยอยสะสม ใกล้สิ้นสุดขาขึ้นดอกเบีย้ ,ท่องเที่ยวไทยแกร่ง

ข่าวอุตสาหกรรมและข่าวหลักทรัพย์สำคัญ: 1) ข่าวซาอุฯลดการผลิตถึง 1 ล้านบาร์เรลต่อวัน ส่งผลบวกต่อหุ้นพลังงานต้นน้ำเช่น PTTEP 2) BBL รายแรกขยับดอกเบี้ย ขานรับกนง.คาดแบงก์อื่นๆจะตามมา ดีกับ NIM แนะทยอยซื้อหุ้นแบงก์ BBL,KBANK,KTB,TTB เด่น 3) หุ้นเกี่ยวข้องกับสายการบินฟื้นตัวดี หลังท่องเที่ยวไทยคึกคัก โดยเฉพาะนักท่องเที่ยวจีนที่เร่งตัวขึ้น เช่นAAV,BA,BAFS หุ้นโรงแรมเป็น Low Season ยกเว้น MINT ที่ยุโรปเป็น Hi Season 4) หุ้นพาณิชย์ได้ประโยชน์จากค่าไฟฟ้าลดจากนโยบายรัฐบาลใหม่หลักทรัพย์เด่นคือ CPALL,BJC,CRC,COM7,HMPRO 5) หุ้นที่อยู่อาศัยเร่งปรับตัวหลังบ้านแนวราบราคาสูงแผ่ว มีโปรรุกหาลูกค้ามากขึ้น หุ้นเด่นAP,LH,SC,SIRI และ 6) วัฏจักรดอกเบี้ยขาขึ้นใกล้จบ ดีกับหุ้นกลุ่มจำนำป้ายทะเบียน,เช่าซื้อ และได้ประโยชน์ขึ้นค่าแรงคือ MTC,TIDLOR,SAWAD

# Stock Pick Today: KBANK เก็งกำไร ก้าวไกลช่วย SME มีสินเชื่อ SME ในพอร์ตมากที่สุดในกลุ่ม มีโอกาสปรับขึ้นดอกเบี้ยเหมือน BBL หลังกนง. ขึ้นดอกเบี้ย ธนาคารจะได้ประโยชน์ในเรื่องส่วนต่างอัตราดอกเบี้ย (NIM) จะเพิ่ม, รายได้ Non-NII เด่น, NPL ratio สิ้น 1Q23 ลดเป็น 3.04% จาก 3.19% ในสิ้น 4Q22 ส่วนการตั้งสำรองฯ STARK ได้ท าไปแล้ว และมีหลักประกันครอบคลุม ให้ราคาพื้นฐาน 154.00 บาท ซึ่งประเมินด้วย P/BV ที่ 0.7 เท่า

# วิเคราะห์ทางเทคนิค: สัญญาณ Candlestick & Indicators ลบเล็กๆ SET อยู่ใต้SMA10 วัน โครงสร้างขาลงกดดัน แต่“ค่าบวก”(มี“Oversoldในกราฟรายนาที”หนุน)จะช่วย“รีบาวด์ฯ” แนวต้าน 1540 (หรือ1550) จุด {แนวตัดขาดทุน“ต่ำกว่า 1525” (แนวเด้งสั้น“1510 –1500 / 1490”) จุด}

Thailand Research Team : reseach-th.dbs.com