น้ำมันร่วง ดันหุ้นสหรัฐฯ พุ่ง

คาด SET มีโอกาสรีบาวน์ตามตลาดหุ้นสหรัฐฯที่ฟื้นตัวแรง แต่การฟื้นตัวจำกัดจากกลุ่มพลังงานที่ปรับลงจากราคาน้ำมัน นอกจากนี้ยังถูกกดดันจากต่างชาติที่ยังขายสุทธิ แนวรับ 1,460 แนวต้าน 1,490 จุด Selective Buy หุ้น Domestic Play ที่ผลประกอบการดีและทได้ประโยชน์จากราคาน้ำมันที่ปรับตัวลดลง หุ้นแนะนำวันนี้ “CPALL”

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวขึ้นแรงโดย Dow +2.15% S&P 500 +2.35% Nasdaq +2.74% ตามราคาน้ำมันที่ปรับลง หลังทรัมป์ระบุว่าการโจมตีอิหร่านรอบใหม่มีโอกาสน้อย คลายกังวลเงินเฟ้อ หุ้นชิปรีบาวด์ต่อ (AMD +13%) ส่วน Nvidia -4.3% จากข่าวบอร์ดสอบสวนซีอีโอ

Brent ปิด 92.57 ดอลลาร์ (-5.85%) ดีต่อสายการบิน (AOT, AAV, BA) ค้าปลีก/บริโภค และบรรจุภัณฑ์ แต่กดดัน PTT, PTTEP, TOP และปิโตรเคมี คืนนี้ CPI ต.ค. สหรัฐฯ ตลาดคาด 3.9% Y-Y (ก.ย. 3.7%) หากสูงกว่าคาดจะหนุนโอกาส Fed ขึ้นดอกเบี้ย

SET ปิด 1,473.07 จุด (+7.37 จุด) มูลค่า 5.25 หมื่นล้านบาท รีบาวด์ตามตลาดโลก โดย DELTA +2.82% หนุนดัชนีราว 5 จุด ส่วน KCE -3.43% จากการขายทำกำไรและต้นทุนวัตถุดิบ ขณะที่เงินหมุนเข้าธนาคาร สื่อสาร ค้าปลีก ต่างชาติขายสุทธิ 2,501 ล้านบาท ต่อเนื่องหลังขาย 4,787 ล้านบาทเมื่อ 6 พ.ย. สะท้อน Fund Flow ระยะสั้นที่ยังเป็นขายโดยแรงซื้อในประเทศช่วยพยุงตลาด

คาด SET แกว่ง Sideway กรอบ 1,460-1,490 จุด จับตา CPI คืนนี้ และงบ 3Q69 ของ บจ. Selective Buy หุ้นบริโภค/ค้าปลีกที่ผลประกอบการดีและได้ประโยชน์จากน้ำมันที่ปรับลง

Daily Pick: CPALL
ราคาเป้าหมายเชิงกลยุทธ์ (49 บาท)
คาดธุรกิจหลักครึ่งปีหลังยังขยายตัว: การเพิ่มสาขา สินค้าอาหารพร้อมรับประทานและเครื่องดื่ม รวมถึงช่องทาง O2O ช่วยสนับสนุนยอดขายและมาร์จิ้น ขณะที่ไตรมาส 4 มีโอกาสฟื้นตามฤดูกาล

การปรับโครงสร้าง CPAXT มีโอกาสช่วยหนุนกำไรระยะถัดไป: การปิดสาขาที่ขาดทุนและปรับพอร์ตสาขา แม้สร้างค่าใช้จ่ายระยะสั้น แต่คาดว่าจะช่วยลดภาระต้นทุนและเพิ่มประสิทธิภาพการดำเนินงาน ส่งผลบวกต่อส่วนแบ่งกำไรที่ CPALL รับรู้ในอนาคต

Valuation มีความน่าสนใจ: P/E 13.6 เท่า ขณะที่คาดการณ์เงินปันผล 1.75 บาท/หุ้น คิดเป็นผลตอบแทนประมาณ 3.8%

Pic of the day
Brent ปิด 92.57 ลงราว 21% จากจุดสูงสุด 30 ต.ค.

Eyes On
10 พ.ย. us CPI ต.ค.
11 พ.ย. th CPALL ประกาศงบ 3Q69
13 พ.ย. us PPI ต.ค.

ณัฐพล พัชราพิมล
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐาน #019979
Nattapon.p@liberator.co.th
อภิวัฒน์ ทวีศิริเวทย์
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยเทคนิค #04878
Apiwat.p@liberator.co.th