กระแส AI ยังแข็งแกร่ง
SET มีโอกาสแกว่ง Sideway Up ตาม Sentiment ตลาดหุ้นสหรัฐ หลัง S&P 500 และ Nasdaq ทำ Record High ขณะที่ Bond Yield เริ่มผ่อนคลาย อย่างไรก็ตาม Upside ของตลาดยังถูกจำกัดจากแรงขายของนักลงทุนต่างชาติโดยดัชนีมีแนวรับ 1,560 จุด และแนวต้าน 1,600 จุด กลยุทธ์เน้น Selective Buy หุ้นที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว หุ้นแนะนำวันนี้ “BGRIM”

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดบวก โดย S&P และ NASDAQ ทำสถิติสูงสุดใหม่ แรงซื้อในหุ้นเทคโนโลยีและ AI รวมถึงตลาดให้ความสนใจไปยังงบ Q3 ที่จะประกาศสัปดาห์หน้า

US 10Y Bond Yieldลดลงเหลือ 5.28% ช่วยลดแรงกดดันด้าน Valuation โดยเฉพาะหุ้น Growth Stock ในขณะที่ราคาน้ำมันดิบทรงตัวหลังความกังวล Supply ลดลงจากการฟื้นตัวของการการส่งออกน้ำมันตะวันออกกลาง ลดความเสี่ยงเรื่องเงินเฟ้อเพิ่มและลดแรงกดดันให้ Fed ต้องขึ้นดอกเบี้ย ทั้งนี้นักลงทุนติดตามรายงาน FOMC คืนนี้เพื่อจับทิศทางดอกเบี้ย

SET Index ปรับตัวเพิ่มขึ้น 5.77 จุด แต่มาจากการขึ้นของ DELTA ที่ Impact SET ซึ่งหากตัด DELTA ออก SET จะลดลง -1.1 จุด สะท้อนว่า Market Breadth ยังไม่ได้แข็งแรงมาก นอกจากนี้หุ้นกลุ่มโรงกลั่นแข็งแรงกว่าตลาด หลังราคาน้ำมันดิบลดลงแต่ค่าการกลั่นยังอยู่ในระดับที่สูง ส่วนสถานการณ์น้ำท่วมตลาดเริ่มลดความกังวล

ต่างชาติยังคงขายสุทธิหุ้นไทยต่อเนื่อง โดยขายอีก 2.49 พันล้านบาท รวม 10 วันขายหุ้นสุทธิกว่า 3.72 หมื่นล้านบาท เป็นลบต่อดัชนีสะท้อนภาพ Fund Flow ไหลออกจากประเทศไทย

คาด SET ยังบวกได้ ตามทิศทาง S&P500 และ NASDAQ แต่ Upside เริ่มจำกัด กรอบการเคลื่อนไหว 1,560 -16000 จุด กลยุทธ์การลงทุนเป็น Selective Buy ในกลุ่มโรงไฟฟ้าที่ได้รับประโยชน์จาก Bond yield ที่เริ่มลดลง

Daily Pick: BGRIM
ราคาเป้าหมายเชิงกลยุทธ์ ( 20 บาท)
กำไรมีโอกาสฟื้นใน 4Q69 จากต้นทุนก๊าซที่ผ่อนคลาย ลูกค้าอุตสาหกรรมใหม่ และการรับรู้โครงการพลังงานหมุนเวียนเพิ่มขึ้น

Bond Yield สหรัฐอ่อนตัว เป็น Sentiment บวกต่อหุ้นโรงไฟฟ้า ช่วยลดแรงกดดันด้าน Valuation และต้นทุนทางการเงิน

มี Growth Driver ระยะกลาง–ยาว จากโครงการ Offshore Wind เกาหลีใต้ รวมถึง Data Center และโอกาสจาก Direct PPA รองรับความต้องการไฟฟ้าสีเขียว

Pic of the day
Bond yield เริ่มปรัตัวลดลง ดีต่อหุ้น Growth

Eyes On
7 ต.ค. us รายงานการประชุม Fed
9 ต.ค. us คาดการณ์เงินเฟ้อระยะ 5 ปี

ณัฐพล พัชราพิมล
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐาน #019979
Nattapon.p@liberator.co.th

อภิวัฒน์ ทวีศิริเวทย์
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยเทคนิค #04878
Apiwat.p@liberator.co.th