"กระแสเงินทุนยังไหลออก"
คาด SET วันนี้ “Sideways” ในกรอบ 1360-1380 จุด ตลาดยังมีความเสี่ยงจากกระแสเงินทุนไหลออก กระตุ้นค่าเงินบาทอ่อนค่า เพิ่มความระมัดระวัง ส่วนวันนี้ติดตามประชุม BOJ และ ครม. สัญจรโดยมุมมองกลยุทธ์ยังคงเน้นสะสมหุ้นที่คาดแนวโน้มกำไร 4Q23 ขยายตัวโดดเด่น โดยสำหรับวันนี้แนะนำ “PLANB”

ตลาดหุ้น US ยังคงเดินหน้าทำจุดสูงสุดใหม่ ท่ามกลางตัวเลขเศรษฐกิจ US ที่แข็งแกร่ง ผสานกับโอกาสในการปรับลดดอกเบี้ย US เลื่อนไปเป็นเดือนพฤษภาคม โดยด้านอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปีของ US ชะลอตัวลงเล็กน้อยสู่ระดับ 4.1%

ส่วนสัปดาห์นี้ยังคงแนะติดตามการรายงานตัวเลขเศรษฐกิจเพิ่มเติม ทั้ง 4Q23 US GDP และ US Core PCE ซึ่งเป็นตัวเลขที่มีนัยสำคัญต่อการดำเนินนโยบายทางการเงินในช่วงถัดไป ส่วนวันนี้ ติดตามการประชุมธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) โดยเบื้องต้นยังคาดคงนโยบายเช่นเดิม ขณะที่ช่วงปลายสัปดาห์ ยังมีการประชุมธนาคารกลางยุโรป (ECB) ซึ่งคาดจะคงดอกเบี้ยนโยบายตามเดิมเช่นกัน

สำหรับปัจจัยในประเทศติดตามการประชุม ครม. สัญจร จ.ระนอง โดยวาระสำคัญจะมีการเสนอโครงการพัฒนา 6 จังหวัดภาคใต้ฝั่งอันดามัน กว่า 20 โครงการ วงเงินรวมกว่า 797 ล้านบาท และการทยอยรายงานผลประกอบการของบริษัทจดทะเบียน โดยระยะสั้นทิศทางตลาดยังมีแนวโน้มเชิงลบจากการทยอยปรับลดคาดการณ์กำไรของบริษัทจดทะเบียน ซึ่งกระตุ้นให้กระแสเงินทุนยังคงไหลออก ส่งผลให้ค่าเงินบาทยังอ่อนค่าต่อเนื่อง โดยล่าสุดอยู่ที่ 35.6 บาทต่อดอลล่าร์ ดังนั้นอาจต้องเพิ่มความระมัดระวังในการลงทุนมากยิ่งขึ้น โดยยังคงเน้นย่อสะสมกลุ่มที่คาดหวังงบ 4Q23 เติบโตดี

Daily Pick : PLANB
ราคาเป้าหมายเชิงกลยุทธ์ ( 11 บาท)
คาดกำไร 4Q23 เติบโตทั้ง q-q และ y-y จากการเข้าสู่ช่วง High Season ของธุรกิจ โดยคาดอัตรากำไรขั้นต้นปรับขึ้น ตามนโยบายการควบคุมต้นทุน ผสานกับรายได้จากธุรกิจ Engagement Marketing ที่มีรายได้เพิ่มมากขึ้นเช่นกัน
ส่วนกำไรปี 2024 คาดเติบโตต่อเนื่อง +13%y-y ตามรายได้และประสิทธิภาพการทำกำไรที่ดีขึ้น

คําชี้แจง : บล.ลิเบอเรเตอร์ จํากัด (LIB) ขอเรียนให้ลูกค้า และผู้ลงทุนทราบความเกี่ยวข้องระหว่าง LIB กับ PLANB เพื่อเป็นข้อมูลประกอบการตัดสินใจลงทุน ดังนี้ บมจ.นิวส์ เน็ตเวิร์ค คอร์ปอเรชั่น ซึ่งเป็นบริษัทแม่ของ LIB เป็นผู้ถือหุ้นทางอ้อมใน PLANB รวม 0.10%

Pic of the day
ค่าเงินบาทอ่อนค่าสู่ระดับ 35.67 บาทต่อดอลล่าร์

Eyes on
23 ม.ค. ประชุม BOJ
24 ม.ค. ดัชนี PMI ภาคการผลิตและบริการของ US
และยูโรโซน
25 ม.ค. 4Q23 US GDP, ยอดสั่งซื้อสินค้าคงทน US,
ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ US,
ยอดขายบ้านใหม่ US, ประชุม ECB

วิจิตร อารยะพิศิษฐ
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านหลักทรัพย์ #44799
Wijit.A@liberator.co.th