สำนักข่าวหุ้นอินไซด์(4กุมภาพันธ์ 2568)--------บทวิเคราะห์ บล.พาย เปิดเผยว่า วันนี้ประเมิน SET เคลื่อนไหวในกรอบ 1295-1320 จุด เชิงกลยุทธ์การลงทุนแนะสะสมจาก Valuation ไม่แพงแต่เน้นที่หุ้นขนาดใหญ่และเป็นผู้นำอุตสาหกรรม อาทิ ค้าปลีก (BJC CPALL HMPRO) ศูนย์การค้า (CPN) ท่องเที่ยว (AOT CENTEL MINT) การเงิน (MTC SAWAD) ธนาคารพาณิชย์ (BBL KBANK) ส่งออก (ITC TU) โรงพยาบาล (BDMS)

BDMS (ซื้อ / ราคาเป้าหมาย 28.00 บาท)
มองว่ากำไรสุทธิปี 2024-25 จะเติบโตอยู่ที่ 1.6 หมื่นล้านบาท (+10%) และ 1.7 หมื่นล้านบาท (+7% YoY) ตามลำดับ หนุนจาก 1) การเติบโตของโรงพยาบาลต่างจังหวัด 2) การเปิดโรงพยาบาล และขยายจำนวนเตียงกว่า 410 เตียง และ 3) สัดส่วนรายได้จากผู้ป่วยต่างชาติที่มียอดค่าใช้จ่ายต่อบิลสูงที่มากขึ้น รับอานิสงส์จากการเติบโตของจำนวนนักท่องเที่ยว

CPN (ซื้อ / ราคาเป้าหมาย 87.00 บาท)
4Q24 เรายังมีมุมมองเดิมที่คาดว่ารายได้จะกลับมาเติบโตจาก 3Q24 เพราะเป็นช่วง High Seasons ของภาคการท่องเที่ยว รวมถึงยอดการโอนอสังหาริมทรัพย์ที่จะกลับมาขยายตัวได้อีกครั้งหลังมี Backlog รอโอนกว่า 5,700 ล้านบาท ซึ่งประมาณ 1,100 ล้านบาทจะรับรู้เข้ามาได้ในช่วง 4Q24 นี้