(+) AMATA รายงานกำไรสุทธิ 2Q26 ที่ 1.58 พันล้านบาท (+1,032% YoY, +15% QoQ) สูงกว่าที่เราคาด 13% และตลาดคาด 16% ขณะที่กำไรหลักอยู่ที่ 1.32 พันล้านบาท (+752% YoY, ทรงตัว QoQ) โดยไตรมาสนี้มีกำไรพิเศษ 366 ล้านบาทจากการขาย Amata Service City Long Thanh 2 พร้อมประกาศปันผลระหว่างกาล 0.60 บาท/หุ้น คิดเป็น Dividend yield 2.1% ขึ้น XD วันที่ 26 ส.ค. รายได้จากธุรกิจหลักเพิ่มขึ้น 71% YoY หนุนจากยอดขายที่ดิน โดยรายได้ขายที่ดินเพิ่มขึ้น 131% YoY และ Property GM ขึ้นทำจุดสูงสุดในรอบ 3 ปีที่ 66.2% จาก 46.9% ใน 2Q25 และ 57.4% ใน 1Q26 แนวโน้ม 3Q26 คาดกำไรเพิ่มขึ้นแรง YoY และทรงตัว QoQ โดยคาดรับรู้กำไรจากการขาย ASCLT2 เพิ่มอีกราว 300 ล้านบาท เราปรับเพิ่มประมาณการกำไรปี 2026 ขึ้น 17% เป็น 4.8 พันล้านบาท (+54% YoY) และปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 40 บาท จาก 36.50 บาท คงคำแนะนำซื้อ