ตลาดหวังลดดอกเบี้ย US พ.ย. มากขึ้น
คาด SET วันนี้ “Sideways” ในกรอบ 1450-1470 จุด จากการรายงานดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภค US ที่ต่ำกว่าคาดมาก กระตุ้นความหวังในการลดดอกเบี้ย พ.ย. US มากยิ่งขึ้น โดยกลยุทธ์เรายังเน้นทยอยสะสมหุ้นที่คาดแนวโน้มกำไรเติบโตเด่น โดยสำหรับวันนี้แนะเก็งกำไรหุ้นที่ได้อานิสงส์บวกจากราคายางทำจุดสูงสุดในรอบ 8 ปี แนะนำ “STA”

วานนี้สหรัฐฯ รายงานดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคจาก Conference Board เดือน ก.ย. ลดลงแรงสู่ระดับ 98.7 จุด ต่ำกว่าเดือน ส.ค. ที่ 105.6 จุด และต่ำกว่าที่ตลาดคาดมากที่ 104 จุด ถือเป็นระดับต่ำสุดในรอบ 3 เดือน โดยตัวเลขดังกล่าวส่งผลให้ตลาดเริ่มมีความคาดหวังต่อโอกาสในการปรับลดดอกเบี้ยสหรัฐฯ เดือน พ.ย. มากยิ่งขึ้น โดยหากพิจารณาจากเครื่องมือ Fed Watch Tool พบว่าตลาดคาดโอกาสราว 58% ที่ FED จะปรับลดดอกเบี้ยในอัตรา 0.5% ในการประชุมเดือน พ.ย. นี้ ซึ่งทำให้ตลาดหุ้นสหรัฐฯ เริ่มมีแรงเก็งกำไรมากยิ่งขึ้น

ส่วนด้านปัจจัยบวกจากมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของธนาคารกลางจีน (PBOC) วานนี้ที่ปรับลดอัตราการกันสำรองของธนาคารพาณิชย์ (RRR) ลง 0.5% และปรับลด 7D-Reverse Repo rate ลง 0.2% คาดช่วยกระตุ้นสภาพคล่องในระบบของจีน และเศรษฐกิจภายในจีนมากยิ่งขึ้น ถือเป็นปัจจัยบวกต่อการเก็งกำไรในตลาดหุ้นทั่วโลก รวมถึงช่วยกระตุ้นราคาสินค้าโภคภัณฑ์, ปิโตรเคมี จากความคาดหวังความต้องการจากจีนที่จะปรับสูงขึ้นในช่วงถัดไป

ส่วนด้าน SET คาดภาพระยะกลางยังมีโอกาสแกว่งขึ้นต่อ ท่ามกลางปัจจัยบวกทั้งในและต่างประเทศ โดยยังมีความหวังจากเม็ดเงินต่างชาติที่ทยอยไหลเข้า สอดคล้องกับค่าเงินบาทที่แข็งค่า และเม็ดเงินกองทุนวายุภักษ์ ที่คาดเข้ามาหนุนตลาดช่วงต้นเดือน ต.ค. นี้

Daily Pick : STA
ราคาเป้าหมายเชิงกลยุทธ์ (บาท) 26.00

แนวโน้มราคายางที่ตลาด SICOM ยังปรับขึ้นแข็งแกร่ง โดยล่าสุดเช้านี้ขึ้นสู่ระดับ 209.5 เซนต์ต่อกิโลกรัม (+3.7%) สูงสุดในรอบ 8 ปี คาดเป็นแรงหนุนเชิงบวกต่อผลประกอบการ 3Q24
ผสานกับการรับรู้รายได้จาก EUDR ซึ่งจะเข้ามามากขึ้นใน 3Q24 นอกจากนี้บริษัทลูก (STGT) ยังได้อานิสงส์บวกจาก USTR เตรียมเพิ่มภาษีนำเข้าถุงมือยางจากจีน

Pic of the day
ราคายางที่ตลาด SICOM ทำจุดสูงสุดในรอบ 8 ปี

Eyes On
25 ก.ย. ยอดขายบ้านใหม่ US, สต๊อกน้ำมันดิบราย
สัปดาห์ US, ดอกเบี้ย MLF Rate ของจีน
26 ก.ย. 2Q24 US GDP (ครั้งที่3),
ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ US,
ยอดสั่งซื้อสินค้าคงทน US

วิจิตร อารยะพิศิษฐ
นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐาน #44799
Wijit.A@liberator.co.th