มุมมองตลาดหุ้นวันนี้
SETปรับตัวขึ้นต่อ:แรงหนุนจากการปรับเงื่อนไขกองทุนThaiESGและแนวคิดฟื้นกองทุนรวมวายุภักษ์ หากแต่จำกัดด้วยแรงกดดันจาก Fundflowทั้งนี้ก.คลังและหน่วยงานที่เกี่ยวข้องเห็นพ้องที่จะเสนอครม. ภายใน 2 สัปดาห์ข้างหน้า เพื่อขออนุมัติการปรับเงื่อนไขกองทุน ThaiESGด้วยการขยายการนำวงเงินลงทุนไปขอลดหย่อนภาษีเงินได้จากเดิมสูงสุดไม่เกิน 1 แสนบาท เป็นสูงสุดไม่เกิน 3แสนบาท และปรับลดระยะเวลาถือครองนับจากวันที่ซื้อจากเดิม 8 ปี เหลือ 5 ปีอกีทัง้ เพิ่มประเภทบริษัทจดทะเบียนที่มีเรื่องธรรมาภิบาลที่ดีเข้ามาให้กองทุนสามารถลงทุนได้ ซึ่งจะทำให้ตัวเลือกของหุ้นที่สามารถลงทุนได้ในกองทุนThaiESGเพิ่มข้ึนจากเดิม128 หุ้น เป็นไม่ต่ำกว่า 300 หุ้น โดยก.ล.ต.คาดกองทุนภายใต้เงื่อนไขใหม่จะเสนอขายได้ในช่วงเดือนก.ค.67 และคาดว่าจะมีเม็ดเงินลงทุนเข้ามากองทุนThaiESGเงื่อนไขใหม่ในช่วง 5 เดือนที่เหลือปีนี้ ไม่ต่ากว่า 3 หมื่นลบ. และคาดว่าทั้งปีจะไม่ต่ากว่า 6 หมื่นลบ. โดยอ้างอิงจากกองทุนThaiESGเดิมใช้เวลา 2 เดือนและเปิดเสนอขายเพียง 1 เดือนมีเม็ดเงินเข้ามาถึง 6 พันลบ. อีกทั้ง ก.คลังยังมีแนวคิดที่จะฟื้นกองทุนรวมวายุภักษ์ซึ่งมีเม็ดเงินลงทุนอยู่ 3.5 แสนลบ. หากจำหน่ายกองทุนรวมวายุภักษ์ใหม่แก่ผู้ลงทุนทั่วไปคาดวงเงินประมาณ1.5 แสนลบ.จะทำให้รวมมีเงินลงทุน 2 กองนี้ราว 5 แสนลบ. เบื้องต้นคาดได้ข้อสรุปภายใน 3Q67

นอกจากนี้ มอง SETIndexอาจได้แรงหนุนจากการ Short coveringก่อนที่จะเริ่มใช้มาตรการเพิ่มUptick ในวันที่ 1ก.ค.67 กอปรกับอาจมีการ Short covering ในหุ้นที่จะไม่สามารถชอร์ตได้ในรอบ 2H67อย่างไรก็ตาม มองทางขึ้นมีแนวโน้มจำกัดจากการไหลออกของ Fundflowที่ยังคงเป็นแรงกดดันสอดรับกับนักลงทุนต่างชาติที่ขายสุทธิ 23 วันทำการติดต่อกัน ขณะที่วันนี้ติดตามรัฐบาลแถลงใหญ่เกี่ยวกับมาตรการกระตุ้นศก.ทัง้ ระยะสั้น-กลางยาวรวมถึงคืนนี้ติดตามการเผยความเชื่อมั่นผู้บริโภคของสหรัฐฯเดือนมิ.ย.67 ตลาดคาดที่ 100.2 ลดลงจาก 102 ในเดือนพ.ค.67

กลยุทธ์การลงทุน : 1) ท่องเที่ยว: CENTEL, ERW, MINT 2) SET50/100: BA, CKP, ITC, PRM 3) พลังงาน: PTTEP,TOP และ 4) TESG + Uptick Rule: BDMS, BGRIM, CPALL, CPN, PTT, TOP, TTB

แนวรับ-ต้าน
1,310 –1,330

ปัจจัยบวก
+กรมพัฒนาฯเผยในช่วง 5M67 มีการอนุญาตให้คนต่างชาติเข้ามาลงทุนประกอบธุรกิจในไทย จ านวน 317 ราย เพิ่มขึ้น 16% และมีเม็ดเงินลงทุนรวมทั้งสิ้น 71,702 ลบ. เพิ่มขึ้น 58% สำหรับการลงทุนในพื้นที่ EEC ในช่วง 5M67 มีชาวต่างชาติสนใจลงทุนในพื้นที่จำนวน 99ราย เพิ่มข้ึน 106% และมีมูลค่าการลงทุนในพื้นที่ 18,224 ลบ.
+ นายกฯขอให้ ททท.เตรียม package สำหรับแต่ละประเทศที่มีศักยภาพเพื่อจะท าแผนการท่องเที่ยวราย segment ให้ตอบโจทย์ของแต่ละกลุ่มโดยเฉพาะอย่างยิ่งนักท่องเที่ยวจากกลุ่มตะวันออกกลาง เช่นซาอุดิอาระเบีย หรือประเทศอื่นๆ เช่น รัสเซีย คาซัคสถาน อินเดีย ที่มีความต้องการมาท่องเที่ยวในประเทศไทยสูงและมีความชอบเฉพาะที่แตกต่าง
+ คาดหุ้นในกลุ่มพลังงานจะได้แรงหนุนจาก ราคาน้ำมันดิบ WTI ที่ปรับตัวขึ้น 1.11% ปิดที่ $81.63 ต่อบาร์เรล โดยได้แรงหนุนจากมุมมองที่ว่าอุปสงค์น้ำมันในฤดูการขับขี่ยานยนต์ในช่วงหน้าร้อนของสหรัฐฯจะเพิ่มข้ึนอย่างแข็งแกรง่ และสถานการณ์ตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์

ปัจจัยลบ
-จีนเผยรายได้ด้านการคลังของจีนลดลง 2.8% y-y ในช่วง 5M67 หลังปรับตัวลดลง 2.7% y-y ในช่วง 4M67 เนื่องจากอุปสงค์ที่อ่อนแอฉุดรงั้ การฟื้นตัวของศก.
- สถาบันวิจัยศก. Ifo เผยความเชื่อมั่นทางธุรกิจของเยอรมนีอยู่ที่ระดับ88.6 ในเดือนมิ.ย.67 ลดลงจาก 89.3 ในเดือนพ.ค.67 และต่ำกว่าตลาดคาดที่ 89.4 เนื่องมาจากมุมมองในแง่ลบที่มีมากขึ้นเกี่ยวกับแนวโน้มศก.ของประเทศ
- BOJ เผยรายงานสรุปความคิดเห็นของกรรมการ BOJ โดยระบุว่าในการประชุมนโยบายการเงินเดือนมิ.ย.นั้น กรรมการ BOJ ได้หารือกันเกี่ยวกับความเป็นไปได้ที่จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยนบาย โดยกรรมการรายหนึ่งเรียกร้องให้ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยโดยไม่ต้องรอเวลาเพื่อรับมือกับความเสี่ยงที่อัตราเงินเฟ้อจะพุ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้

ฝ่ายกลยุทธ์การลงทุน
ธรีดา ชาญยิ่งยงค์- นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านหลักทรัพย์ และทางเทคนิค #9501
ชุติกาญจน์ สันติเมธวิรุฬ, CISA – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน และทางเทคนิค #37928
กิตติ บัวบึง – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน #038313
พศุตม์ โงวิวัฒน์ชัย, CISA – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน #12763
ฐนพงษ์ แซ่โล้ – ผู้ช่วยนักวิเคราะห์
ภัทรดนัย จตุรพร – ผู้ช่วยนักวิเคราะห์