ภาวะตลาด : SET Index วันศุกร์ปิดที่ 1427.96 เพิ่มขึ้น 0.86% WoW มูลค่าซื้อขายเฉลี่ยของสัปดาห์ดีขึ้นเป็น 4.6 หมื่นลบ./วัน ปัจจัยบวกที่เข้ามา คือมาตรการฟรีวีซ่าไทย-จีนเป็นการถาวร เพื่อดึงนทท.จีนเข้าให้มากขึ้นรายงานการประชุมเฟดไม่ได้ส่งสัญญาณชัดเจนว่าจะเริ่มลดดบ.เมื้อไร

ปัจจัยต่างประเทศ
• สหรัฐ : ตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตรธ.ค.23 เพิ่ม 2.16 แสนตำแหน่ง แข็งแกร่งกว่าคาดที่ 1.7 แสน อัตราว่างงานทรงที่ 3.7% ส่วนค่าจ้างรายชั่วโมงธ.ค.เพิ่ม +4.1%YoY, +0.4%MoM สูงกว่าที่นวค.คาดไว้...US Bond Yield เด้งขึ้น , น้ำหนักที่คาดว่าเฟดจะเริ่มลดดบ.มี.ค.24 ลดน้อยลง
- สหรัฐ : ISM เผยดัชนีภาคบริการธ.ค.ลดลงสู่ 50.6 จาก 52.7 เดือนพ.ย. บ่งชี้ว่าภาคบริการสหรัฐเติบโตชะลอตัวลง
+ สหรัฐ : เดโมแครต-รีพับลิกันบรรลุดีลงบประมาณเบื้องต้น ลดความเสี่ยงสหรัฐถูกชัตดาวน์

ปัจจัยในประเทศ
• เงินเฟ้อทั่วไปเดือนธ.ค.ของไทยอยู่ที่ 0.83% ทั้งปี 23 อยู่ที่ 1.23% ส่วนเงินเฟ้อพื้นฐานธ.ค.เท่ากับ 0.58% ทั้งปี 23 อยู่ที่ 1.27%
• ร่างพ.ร.บ.งบประมาณรายจ่ายปี 67 วาระรับหลักการมีผู้เห็นด้วย 311/ไม่เห็นด้วย 177/งดออกเสียง 4

ปัจจัยติดตาม : สถานการณ์ในทะเลแดง, รายงานผลประกอบการ 4Q23 และปี 23, ความคืบหน้าโครงการดิจิตอลวอลเล็ต, Fund flow

กลุยทธ์ : เล่นรอบ – เลือกซื้อ/ถือเมื่อ SET เหนือ 1420 หรับปัจจัยภายนอก ควรระวังการพักฐานของตลาดหุ้นสหรัฐ และอาจเป็น Sentiment ลบต่อตลาดหุ้นไทย ส่วนภายใน เป็นการ preview งบฯ 4Q23F ซึ่งคาดว่ากำไรตลาดหุ้นไทยปี 23F จะเป็นแค่ทรงตัว ส่วนปี 24F เติบโตดีขึ้นในทางเทคนิค ระยะสั้นมากสัญญาณเลบเล็กๆ ให้แนวต้าน 1445/1460 Stop loss ถ้าหลุด 1420 แนวรับ 1420/1410/1400 หุ้นเด่นวันนี้เป็น BA, COM7

Update อุตสาหกรรม & หลักทรัพย์ : 1. ITD เตรียมแจ้งผู้ถือหุ้นกู้ในวันที่ 8 ม.ค.นี้ ขอเลื่อนชำระหนี้เงินต้นอีก 2 ปี แต่ยังจ่ายดอกเบี้ยตามปกติ โดย ITD มีหนี้หุ้นกู้รวม 5 รุ่น มูลค่าราว 1.44 หมื่นลบ. มีครบดีลปีนี้ 3 รุ่น 15 กพ. 2 พันล้านบาท และ 4 ธค. อีก 2 รุ่น 2.455 ล้านบาท และ 1.215 ล้านบาทตามลำดับเป็นปัจจัยลบต่อจิตวิทยาระยะสั้นต่อบริษัทที่อาจจะมีความเสี่ยงและก่อนหน้านี้ ITD มีการเก็งกำไรเรื่องงบประมาณปี 67 2.หุ้นที่มีการครบกำหนดหุ้นกู้ในช่วงนี้ ANAN เตรียมเงินไว้แล้วพร้อมจ่าย 3.8 พันล้านบาท SGP-TPIPL มีเงินก้อนใหญ่ไถ่ถอนรายละ 4 พันล้านบาท โรงไฟฟ้า GULF SSP ใช้กระแสเงินสดจ่าย
(ทันหุ้น) 3. หุ้นกลุ่มธนาคารยังซื้อขายตํ่า Book มาก หากเศรษฐกิจไม่ชะลอตัวลงมากและมีการเติบโตตามที่หลายค่ายประเมิน GDP ปี 67 เพิ่มขึ้นกลุ่มธนาคารปรับตัวลงไปก่อนหน้านี้รับข่าวลบเรื่องดอกเบี้ยพีคไปในระดับหนึ่งแล้ว ให้น้ำหนักลงทุน Overweight กลุ่มธนาคารพาณิชย์ โดยให้ KTB และ BBL เป็นหุ้น Top Picks แม้สินเชื่อปี 66 จะโตจำกัด แต่กำไรสุทธิของ 7 ธนาคาร คาดว่าจะเติบโต +20% ในปี 66

Stock Pick Today : COM7 ได้ประโยชน์จากโครงการรัฐ Easy E-receipt ในช่วง 1 ม.ค.-15 ก.พ.24 สามารถนำค่าซื้อสินค้าไปลดหย่อนภาษี ไม่เกินคนละ 5 หมื่นบาท แนะนำซื้อสะสมจังหวะราคาอ่อนตัว ให้ราคาพื้นฐาน 28.30 บาท ทั้งนี้คาดกำไรสุทธิปี 23F ทรงตัว แล้วโตดีที่ +12% ในปี 24F เป็นผลจากโครงการกระตุ้นการใช้จ่ายของรัฐบาล และการขยายสาขาของบริษัท & มี Market share เพิ่มขึ้นจากชิงส่วนแบ่งการตลาดจากรายเล็ก

นักวิเคราะห์&กลยุทธ์: อาภาภรณ์ แสวงพรรค : arparporns@th.dbs.com : Tel 02 587 7829