วันพฤหัสบดีที่ผ่านมาดัชนีปรับตัวขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ 2 ติดต่อกัน โดยมีแรงหนุนจาก Fund Flowนักลงทุนต่างชาติที่ไหลกลับเข้ามา มีแรงซื้อมากในหุ้นกลุ่ม Big-Cap น าโดย อิเล็กทรอนิกส์ ค้าปลีกและพลังงาน เป็นปัจจัยหนุนให้ดัชนีกลับมายืนเหนือระดับ 1,250 จุด ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่1,261.39 จุด +17.09 จุด +1.37% มูลค่าการซื้อขาย 44,226.33 ลบ. Program Trading +2,174.35 ลบ.ต่างชาติ+2,636.83 ลบ. TFEX +14,038 สัญญา ตราสารหนี้+173.49 ลบ

ปัจจัยบวก
+ ดัชนีดาวโจนส์ปิดเพิ่มขึ้น 292.81 จุด หรือ +0.60% ได้แรงหนุนจากการพุ่งขึ้นของหุ้นกลุ่มธนาคาร หลังจากโกลด์แมน แซคส์ (Goldman Sachs) และมอร์แกน สแตนลีย์ (Morgan Stanley) เปิดเผยผลประกอบการที่แข็งแกร่งเกินคาดขณะที่หุ้นกลุ่มบริษัทผลิตชิปพุ่งขึ้น หลังจากบริษัท ไต้หวัน เซมิคอนดักเตอร์แมนูแฟกเจอริง โค (TSMC) ผู้ผลิตชิปปัญญาประดิษฐ์ (AI) ขั้นสูงรายใหญ่ของโลกสัญชาติไต้หวัน ซึ่งมีลูกค้ารายใหญ่อย่างบริษัทอินวิเดีย (Nvidia) และเอเอ็มดี (AMD)เปิดเผยผลประกอบการที่ดีเกินคาด กำไร +35% ใน 4Q68 เพิ่มขึ้นติดต่อกันเป็นไตรมาสที่ 8 ส่งผลให้ราคาหุ้น TSMC ซึ่งจดทะเบียนในตลาดหุ้นนิวยอร์กพุ่งขึ้น 4.4%
+ กระทรวงแรงงานสหรัฐเปิดเผยตัวเลขผู้ยื่นขอสวัสดิการว่างงานครั้งแรก ลดลง9,000 ราย สู่ระดับ 198,000 รายในสัปดาห์ที่แล้ว และต่ำกว่าตัวเลขคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ที่ระดับ 215,000 ราย
+ ธนาคารกลางสหรัฐ สาขาฟิลาเดลเฟีย เปิดเผยดัชนีภาคการผลิตในภูมิภาคมิด-แอตแลนติก ดีดตัวสู่ระดับ +12.6 ในเดือนม.ค. และสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ที่ระดับ -4.5 จากระดับ -8.8 ในเดือนธ.ค. ดัชนีมีค่าเป็นบวกบ่งชี้ภาวะขยายตัวของภาคการผลิตในภูมิภาคมิด-แอตแลนติก
+ BOI อนุมัติโครงการลงทุนดาต้าเซ็นเตอร์ 7 โครงการ มูลค่า 9.6 หมื่นล้านบาทเปิดสถิติปี 68 มีโครงการยื่นขอรับการส่งเสริม 36 โครงการ มูลค่าเงินลงทุนรวม7.28 แสนล้านบาท ย้ำนักลงทุนเชื่อมั่นต่อโครงสร้างพื้นฐานของไทย
+ รายงานข่าวจากตลท. เปิดเผยว่า ในปี 68 บริษัทจดทะเบียนใน SET และ mai581 บริษัทจ่ายเงินปันผลให้แก่ผู้ถือหุ้นมูลค่ารวม 651,239 ล้านบาท ซึ่งทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ โดยบริษัทจดทะเบียนส่วนใหญ่จ่ายเงินปันผล 1 ครั้ง ขณะที่มี 226 บริษัทที่จ่ายเงินปันผล 2 ครั้งขึ้นไป

ปัจจัยลบ
- สัญญาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนก.พ. ลดลง 2.83 ดอลลาร์ หรือ 4.56% ปิดที่59.19 ดอลลาร์/บาร์เรล หลังจากปธน.โดนัลด์ ทรัมป์ ผู้นำสหรัฐฯ กล่าวว่าการปราบปรามผู้ประท้วงในอิหร่านเริ่มลดน้อยลง ซึ่งทำให้นักลงทุนคลายความกังวลเกี่ยวกับการที่สหรัฐฯ จะใช้ปฏิบัติการทางทหารต่ออิหร่าน และลดโอกาสที่จะเกิดภาวะชะงักงันด้านอุปทานน้ำมัน
- ประธานธนาคารกลางสหรัฐสาขาชิคาโกกังวลเกี่ยวกับการโจมตี FED และนายเจอโรม พาวเวล ประธาน FED ในช่วงที่ผ่านมาว่าอาจส่งผลกระทบต่อเงินเฟ้อที่อาจจะกลับมาพุ่งขึ้นอย่างรุนแรง
- การประชุม 3 ฝ่ายระหว่าง รัฐมนตรีต่างประเทศเดนมาร์ก รัฐมนตรีต่างประเทศกรีนแลนด์ และสหรัฐยังไม่ได้ข้อสรุป สหรัฐยังคงไม่เปลี่ยนแปลงจุดยืน ในความต้องการเข้าครอบครองกรีนแลนด์

แนวโน้มตลาดวันนี้
คาดดัชนีในวันนี้พักฐานหลังปรับตัวขึ้นแรงวานนี้และราคาน้ำมันปรับตัวลงกว่า 2 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลเป็นปัจจัยกดดันต่อหุ้นกลุ่มพลังงาน อย่างไรก็ตามหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีปรับตัวขึ้นในสหรัฐช่วยหนุนให้หุ้นกลุ่ม ICT ของไทยได้รับผลเชิงบวกและ Fund Flow ที่ไหลเข้าเป็นปัจจัยหนุนต่อดัชนีเพิ่มเติม มองกรอบดัชนี 1,250-1,270 จุด

กลยุทธ์การลงทุน
-หุ้นเข้าคำนวณ SET50-SET100 รอบ 1H26 : SET50 เข้า CENTEL SAWAD ออก BCP VGI SET100 เข้า GFPT PTGSTECON ออก ITC MBK WHAUP
- หุ้นที่ได้ประโยชน์จาก กนง. ลดดอกเบี้ย : MTC SAWAD TIDLOR BAM
- เงินบาทแข็งค่า : ADVICE COM7 SYNEX SIS GULF BGRIM GPSC
-หุ้นที่ได้ประโยชน์จากช่วงเลือกตั้ง : PLANB VGI BEC TKS CPALL