สรุปภาวะตลาดวันก่อน
การเมืองผ่อนคลาย – SET แกว่งแดนบวกในกรอบ 1245-57 คลายกังวลการเมืองระดับหนึ่งหลังศาลยกฟ้องคดีทักษิณ ม.112 แต่มูลค่าซื้อขายเพียง 3.79 หมื่นลบ. ต่ำสุดใหม่ของเดือนนี้ นลท.ระมัดระวังการลงทุน จับตาถ้อยแถลงปธ.FED คืนวันศุกร์ ต่างชาติขายสุทธิ 1.7 พันลบ. 8 วันติด แต่พลิก Long S50 Futures 10,205 สัญญา

หุ้นโลกวันก่อน (22 ส.ค.)
เขียวสดใส – ดัชนีดาวโจนส์ปิดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ คาดหวัง FED จะลดดบ.ใน ก.ย. กด US10Y ต่ำกว่าระดับ 4.3% เป็นผลดีต่อสินทรัพย์เสี่ยง โดยถ้อยแถลงปธ.FED ระบุ “สมดุลความเสี่ยง” กำลังเปลี่ยนไป อาจทำให้ต้องปรับนโยบายการเงินเพื่อตอบสนองความเสี่ยงศก. ด้านราคาน้ำมันดิบ WTI ขยับขึ้นต่อเล็กน้อย +14 เซนต์ กระบวนการสันติภาพยูเครนหยุดชะงักหลังรัสเซีย-ยูเครนมีการโจมตีกันในวันพฤหัสที่ผ่านมา

แนวโน้มตลาดวันนี้
ปรับขึ้น – ปธ.FED ที่ส่งสัญญาณปรับนโยบายการเงิน หนุนตลาดคาดหวัง FED จะลดดบ.ใน ก.ย. (โอกาสกลับมาเพิ่มขึ้นเป็นประมาณ 90%) ส่งผลให้ US10Y ร่วงต่ำกว่าระดับ 4.3% อย่างไรก็ดี ต้องระวังแรงขายลดความเสี่ยงก่อน MSCI Rebalancing พรุ่งนี้ (26 ส.ค.) และคดีคลิปเสียงนายกฯ 29 ส.ค. แนวรับ 1245 แนวต้าน 1260-65

กลยุทธ์การลงทุน
ลงซื้อ-ขึ้นขาย, ถือลงทุน – ตราบใดที่ SET ยังไม่ฟื้นตัวปิดเหนือ 1260 มองแนวโน้มการพักฐานยังไม่สิ้นสุด เน้นหาจังหวะตั้งรับ-ขึ้นขายทำรอบเทรดดิ้งสั้น, เลือกถือลงทุน
ประเด็นหุ้นน่าสนใจ : หุ้นเด่นสัปดาห์นี้AMATA, PLANB / หุ้นเด่น ส.ค. AMATA, COM7, GPSC, GULF, KKP, PR9, SCB ทางเลือกลงทุนหุ้นตปท.ผ่าน DR - CNTECH01, TENCENT80 / MSCI ทบทวนดัชนีใช้ราคาปิด 26 ส.ค. Global Standard : ไม่มีเข้า ออก 2 ตัว HMPRO, OR / Global Small Cap : เข้า 2 ตัว HMPRO, KTC ออก 3 ตัว ICHI, SISB, TPIPL / หุ้นที่มีสัญญาณตลาดปรับประมาณการกำไรขึ้น BCPG, CK, CRC, SPALI / หุ้นเข้าร่วมงาน Thailand Focus ที่มัก Outperform ตลาด AMATA, COM7, CK, SCB / หุ้นที่ได้ประโยชน์จากแนวโน้มดบ.ปรับลง หุ้นไฟแนนซ์ MTC, TIDLOR หุ้นโรงไฟฟ้า EGCO, GPSC, GULF, RATCH หุ้นปันผลดี ADVANC, AP, DMT, FM, KTB, MC, PTT, SCCC, SIRI, SPALI, TASCO, TTB, TVO / หุ้น SET100 Laggard ที่กำไรโต และต่างชาติยัง Under-owned BEM, BJC, COM7

หุ้นแนะนำประจำวัน
MTC – เป็นหุ้นเด่นในกลุ่ม FIN คาดบรรยากาศการลงทุนจะได้แรงหนุนจากแนวโน้มดบ.ที่ลดลงหลังปธ. FED ส่งสัญญาณ Dovish ในการดำเนินนโยบายการเงิน, ความต้องการสินเชื่อรายย่อยยังคงเติบโตดีแต่บริษัทยังใช้ความระมัดระวังในการปล่อยสินเชื่อเพื่อรักษาคุณภาพสินทรัพย์, ปัจจุบันมี Coverage Ratio อยู่ที่ 139%, เป้าพื้นฐาน 53 บ.