วันพุธที่ผ่านมาดัชนีพักตัว มีแรงขายในหุ้นกลุ่มพลังงาน และธนาคาร อย่างไรก็ตามดัชนียังคงได้รับแรงหนุนจากธนาคารจีนประกาศผ่อนคลายนโยบายการเงิน ประกอบกับเงินบาทแข็งค่า หนุน Fund Flow ไหลเข้าต่อเนื่อง โดยวานนี้กระทรวงพาณิชย์เผยตัวเลขส่งออกโต 7% พลิกกลับมาเกินดุลในเดือนส.ค.แต่ยังคงขาดดุลการค้า 8 เดือน ส่งผลให้ดัชนี SET Index ปิดตลาดที่ 1,461.58 จุด -0.52 จุด -0.04% มูลค่าการซื้อขาย 62,588 ลบ. Program Trading -465 ลบ. ต่างชาติ -555 ลบ. TFEX -17,971 สัญญาตราสารหนี้ +2,342 ลบ.

ปัจจัยบวก
+ FedWatch Tool บ่งชี้ว่า นักลงทุนให้น้ำหนักเพิ่มขึ้นเป็น 57% ที่ FED จะปรับลดอัตราดอกเบี้ย 0.50% ในการประชุมเดือนพ.ย. หลังจากให้น้ำหนักเพียง 37%เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว
+ ธนาคารกลางจีน (PBOC) ประกาศลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ระยะกลาง (MLF) ระยะ 1 ปี ซึ่งเป็นอัตราดอกเบี้ยนโยบายของจีน ลง 0.30% สู่ระดับ 2.00% โดยมีเป้าหมายฟื้นฟูเศรษฐกิจ
+ ยอดการส่งออกเดือน ส.ค.67 เพิ่มขึ้น 7%YoY พลิกเป็นบวก 2 เดือนติดกันขณะที่ยอดส่งออกช่วง 8 เดือน (ม.ค.-ส.ค.) เพิ่มขึ้น 4.2% คาดทั้งปีโตตามเป้า 1-2% มูลค่าสูงสุดเป็นประวัติการณ์

ปัจจัยลบ
- ดัชนีดาวโจนส์ปิดลดลง 293.47 จุด หรือ -0.70% โดยดาวโจนส์ และ S&P500 อ่อนแรงลงหลังจากท้าสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์วานนี้ อันเนื่องมาจากข่าวจีนออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจครั้งใหญ่ ขณะที่นักลงทุนจับตาการเปิดเผยดัชนี PCE ของสหรัฐฯ และการแสดงความเห็นขอ FED ซึ่งรวมถึงเจอโรม พาวเวลประธาน FED ในสัปดาห์นี้
- สัญญาน้ำมันดิบ WTI ปิดลดลง 1.87 ดอลลาร์ หรือ -2.61% ปิดที่ 69.69 ดอลลาร์/บาร์เรล หลังมีสัญญาณบ่งชี้ว่าความขัดแย้งในลิเบียเริ่มคลี่คลายและทำให้ความเสี่ยงที่จะเกิดผลกระทบต่ออุปทานน้ำมันลดน้อยลงด้วย และความกังวลเกี่ยวกับภาวะอุปสงค์ชะลอตัว แม้ว่าจีนออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจครั้งใหญ่ก็ตาม
- สหรัฐฯ รายงานว่ายอดขายบ้านใหม่ลดลง 4.7%MoM สู่ระดับ 716,000 ยูนิต ในเดือนส.ค. แต่สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ที่ระดับ 700,000 ยูนิต จากระดับ 751,000 ยูนิตในเดือนก.ค.
- กองทัพจีนทดสอบยิงขีปนาวุธข้ามทวีป (ICBM) เข้าไปในพื้นที่เฉพาะของมหาสมุทรแปซิฟิกในช่วงเช้านี้ ซึ่งนับเป็นเรื่องแปลก
- สำนักงานข้าหลวงใหญ่ผู้ลี้ภัยแห่งสหประชาชาติ (UNHCR) เปิดเผยว่าชาวเลบานอนและซีเรียหลายหมื่นคนอพยพออกจากเลบานอนไปยังซีเรียขณะที่อิสราเอลยังคงทำการโจมตีทางอากาศเพื่อทำลายฐานที่มั่นและคลังเก็บอาวุธของกลุ่มฮิซบอลเลาะห์
-วานนี้เงินบาทแข็งค่าสุดในรอบ 30 เดือนที่ 32.563 บาทต่อดอลลาร์ ภาคอสังหาฯ กังวลเงินบาทแข็งค่ายาวฉุดกำลังซื้อต่างชาติ กังวลต่อคอนโดฯรอโอนในช่วง 4Q67 กว่า 8.6 หมื่นล้านบาท

แนวโน้มตลาดวันนี้
คาดดัชนีวันนี้มีโอกาสแกว่งตัว Sideway ออกข้าง โดยนักลงทุนจับตาการเปิดเผยดัชนี PCE ของสหรัฐพรุ่งนี้ ขณะที่ปัจจัยในประเทศยังติดตามสถานการณ์อุกทกภัยอย่างใกล้ชิด คาดกรอบดัชนีวันนี้ที่ 1,455-1,470 จุด

กลยุทธ์การลงทุน
* หุ้นที่ได้ประโยชน์จากเงินบาทแข็งค่า : BGRIM GPSC EGCO RATCH TVO TMILL JUBILE SYNEX SIS
* หุ้นได้ประโยชน์จากการซ่อมแซมหลังน้้าลด : TASCO DOHOME GLOBAL HMPRO DCC DRT TOA DPAINT
* หุ้นได้ประโยชน์จากรัฐบาลใหม่ : CK STEC SEAFCO BJC CPALL CPAXT
* หุ้น ESG Rating เด่น (AAA) : ADVANC BANPU CPF PTTGC SCC
* สินค้าส่งออกเดือนส.ค.ที่ยังเติบโต : ITC AAI STA NER TEGH GFPT FM