มุมมองตลาดหุ้นวันนี้
SETแกว่งตัวออกข้าง:คาดยังคงได้ Sentimentหนุนจากความคาดหวังการผ่อนคลายนโยบายการเงินในฝั่งสหรัฐฯ ท่ามกลาง CPIเดือนมิ.ย.67 ที่ชะลอลง สอดรับกับ USbondyield2และ 10 ปีที่ปรับตัวลงสู่ระดับ 4.46%และ 4.19%ตามล าดับอกีทัง้ CMEFedWatchได้ให้น้ำหนักในการปรับลดอัตราดอกเบี้ย 0.25%สำหรับรอบการประชุมเดือนก.ย.67 อยู่ที่ 88%เพิ่มขึ้นจาก72%ในสัปดาห์ก่อนหน้าและให้น้ำหนักเกิน 50%ที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนพ.ย.และธ.ค.67 ส่งผลให้อัตราดอกเบี้ย ณ สิ้นปีจะอยู่ที่ 4.5-4.75%ภาพข้างต้นได้บดบังการเผย PPI เดือนมิ.ย.67 ของสหรัฐฯที่เร่งขึ้น โดย Headlineและ Coreขยายตัว 2.6%y-yและ 3%y-yจากเดือนพ.ค.67 ที่ 2.4%y-yและ 2.6%y-yตามล าดับ ขณะที่หุ้นในกลุ่มท่องเที่ยวคาดได้แรงหนุนจากการที่วันนี้นายกฯเตรียมลงนามฟรีวีซ่าพำนักในไทยได้ไม่เกิน 60 วัน ส าหรับนักท่องเที่ยว 93 ประเทศ/ดินแดนจากเดิม 57 ประเทศ/ดินแดน เพื่อดึงดูดนักท่องเที่ยวช่วงโลว์ซีซั่น

นอกจากนี้ ติดตามการประชุมบอร์ดใหญ่ DigitalWalletวันนี้ซึ่งอาจเผยความคืบหน้าและรายละเอยีดเพิ่มเติมซึ่งจะเป็นปัจจัยหนุนต่อหุ้นในกลุ่มจับจ่ายใช้สอย อย่างไรก็ตาม คาดทางขึ้นของ SETIndexถูกลดทอนลงจาก 1)กำลังซื้อของผู้บริโภคที่มีแนวโน้มถูกฉุดรั้งจากค่าครองชีพ หลังกกพ.เผยงวดเดือนก.ย.-ธ.ค.67 อาจต้องขึ้นค่า Ftที่ 46.83-182.99 สต./หน่วยส่งผลให้ค่าไฟจะเพิ่มเป็น4.65-6.01บาท/หน่วยจากงวดก่อนซึ่งอยู่ที่ 4.18 บาท/หน่วย (ในทางกลับกัน มองเป็นปัจจัยหนุนต่อหุ้นในกลุ่มโรงไฟฟ้า) และ 2)ความกังวลการเมืองสหรัฐฯ หลังอดีตปธน.โดนัลด์ ทรัมป์ ถูกยิงระหว่างปราศรัยในเมืองบัตเลอร์ รัฐเพนซิลเวเนียขณะที่วันนี้ติดตามการรายงานตัวเลขศก.จีนอาทิ 1)GDP2Q67ตลาดคาดขยายตัว 5.1%y-yชะลอลงจาก 5.3%y-yใน 1Q67และ 2)ผลผลิตในภาคอุตสาหกรรมและยอดค้าปลีกเดือนมิ.ย.67 ตลาดคาดขยายตัว 4.9% y-y และ 3.3% y-y ชะลอลงจากเดือนพ.ค.67 ที่ 5.6% y-y และ 3.7% y-y ตามลำดับ

กลยุทธ์การลงทุน : 1) ท่องเที่ยวและเกี่ยวเนื่อง: AOT,AWC, CPAXT, CENTEL, CPN, MINT 2) เก็งงบ 2Q67: ADVANC, CPF,INTUCH,3) โรงไฟฟ้า: BGRIM, GPSC, GULFและ 4) หวังดอกเบี้ยโลกขาลง: AP, DELTA, SAWAD, SIRI

แนวรับ-ต้าน
1,325 –1,340

ปัจจัยบวก
+• BOI เตรียมจัดงาน THECA ระหว่างวันที่ 24-26 ก.ค.67 ซึ่งเป็นเวทีสำคัญสำหรับการพบปะระหว่างผู้ซื้อและผู้ขายในอุตฯ PCB คาดว่าจะมีการจับคู่เจรจาธุรกิจกว่า 1 พันคู่ และมีมูลค่าซื้อขายที่จะเกิดขึ้นกว่า 2 หมื่นลบ.
+อินฟอร์มา มาร์เก็ตส์ เผยภาพรวมและแนวโน้มธุรกิจอาหาร ร้านอาหารและเครื่องดื่มว่าธุรกิจอาหารและเครื่องดื่มของไทยปี 67-69 คาดเติบโตได้ 4-5% ต่อ
ปี โดยมูลค่าและการเติบโตของธุรกิจร้านอาหารในปี 67 คาดเติบโตอยู่ที่ 5-7%
+ Rho Motion เผยยอดขายรถยนต์ไฟฟ้าแบบแบตเตอรี่และรถยนต์ไฟฟ้าแบบปลั๊กอินไฮบริด ทั่วโลกเพิ่มขึ้น 13% y-y ในเดือนมิ.ย.67 โดยได้รับแรงหนุน
จากการเติบโตในจีน ขณะที่ยอดขายในยุโรปลดลง
+JP Morgan และ Wells Fargoเผย EPS2Q67ที่ $4.40และ $1.33 มากกว่าตลาดคาดที่ $4.28 และ $1.29ตามลำดับ
+ติดตามการประชุมพรรคคอมมิวนิสต์จีนที่จะเริ่มข้ึนในวนั นี้ถึง 18 ก.ค.67โดยมีวาระในการปฏิรูปเชิงลึกและการเดินหน้าปรับปรุงจีนให้ทันสมัย ซึ่งอาจ
เผยถึงนโยบายในเชิงศก.และการแก้ปัญหาในภาคอสังหาฯที่ยังคง Overhang

ปัจจัยลบ
-• ก.ล.ต.กล่าวโทษบุคคลรวม 3 ราย ซึ่งเป็นกรรมการและผู้บริหาร EA ต่อDSI กรณีร่วมกระทำการทุจริต เพื่อแสวงหาประโยชน์ที่มิควรได้แก่ตนเอง และ/หรือผู้อื่น ทำให้ EA และบริษัทย่อยเสียหาย
- ผู้ขายอีคอมเมิร์ซของจีนกำลังดิ้นรนเพื่อความอยู่รอด เนื่องจากการเติบโตของยอดขายชะลอตัวลง ความกดดันด้านราคาเพิ่มขึ้น และแพลตฟอร์มช้อปปิ้งแข่งขันกัน ข้อมูลจาก Euromonitor แสดงให้เห็นว่าการเติบโตของอีคอมเมิรซ์ ค้าปลีกในจีนที่เคยเพิ่มขึ้นเป็นตัวเลขสองหลักในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา กำลังจะถูกแทนที่ด้วยตัวเลขหลักเดียว
- ญี่ปุ่นคาดว่าจะปรับลดคาดการณ์การเติบโตทางศก.ที่ 1.3% ในปีงบประมาณสิ้นสุดเดือนมี.ค.68 ลงเล็กน้อย เนื่องจากการบริโภคได้รบั ผลกระทบจากต้นทุนการนำเข้าที่เพิ่มขึ้นเนื่องจากการอ่อนค่าของเงินเยน แหล่งข่าวของรัฐบาล 2 แห่งเผยกับ Reuters
- จีนเผยว่ากองทัพจนี และรัสเซียได้เริ่มซ้อมรบร่วมทางทะเลและทางอากาศใกล้กับเมืองจ้านเจียงทางตอนใต้ของจีนตั้งแต่ต้นเดือนนี้

ฝ่ายกลยุทธ์การลงทุน
ธรีดา ชาญยิ่งยงค์- นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านหลักทรัพย์ และทางเทคนิค #9501
ชุติกาญจน์ สันติเมธวิรุฬ, CISA – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน และทางเทคนิค #37928
ภัทรดนัย จตุรพร – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน #094041
พศุตม์ โงวิวัฒน์ชัย, CISA – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน #127632
ฐนพงษ์ แซ่โล้ – ผู้ช่วยนักวิเคราะห์