มุมมองตลาดหุ้นวันนี้
SETแกว่งตัวแดนบวก: แรงหนุนจากความหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางหลัก หากแต่ถูกลดทอนด้วยราคาน้ำมันดิบที่ร่วงลงและความกังวลการเมืองในประเทศทั้งนี้มองSentimentการลงทุนในสินทรัพย์เสี่ยงมีแนวโน้มดีขึ้น สอดรับกับ USbondyield2 และ 10 ปีที่ปรับตัวลงสู่ 4.8%และ 4.4%ตามลำดับ ซึ่งเป็นระดับต่าสุดในรอบ 2 สัปดาห์ ท่ามกลางความหวังว่าเฟดมีโอกาสที่ปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปีนี้หลังสหรัฐฯเผย HeadlinePCEขยายตัว 2.7%y-yและ 0.3%m-mและ CorePCEขยายตัว 2.8%y-yในเดือนเม.ย.67 ซึ่งเท่ากับตลาดคาดและเดือนมี.ค.67 อีกทั้ง ภาพm-mของ CorePCEขยายตัวเพียง 0.2%ต่ำกว่าตลาดคาดและเดือนมี.ค.67 ที่ 0.3%กอปรกับภาพศก.ที่อ่อนแอจะเป็นอีกปัจจัยหนุนต่อการลดอัตราดอกเบี้ย หลังสหรัฐฯเผย PMIภาคการผลิตเดือนพ.ค.67 จาก ISMที่ 48.7 ซึ่งเป็นระดับต่าสุดในรอบ 3 เดือน นอกจากนี้ คาดสัญญาณการฟื้นตัวทางศก.ของยูโรโซนจะเป็นอีกแรงหนุน หลังยูโรโซนเผย PMIภาคการผลิตที่ 47.3 เพิ่มข้ึนจาก45.7 ในเดือนเม.ย.67 และเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมี.ค.66 ขณะที่การเผย HeadlineCPIและ CoreCPI เดือนพ.ค.67 ที่ภาพ y-yเร่งตัวขึ้นสู่ 2.6%และ 2.9%จาก 2.4%และ 2.7%ตามล าดับ ในเดือนเม.ย.67 มองถูกบดบังจากความคาดหวังว่า ECBจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมสัปดาห์นี้

อย่างไรก็ตาม มองทางขึ้นจำกัด โดยคาดหุ้นในกลุ่มพลังงานจะถูกกดดันจากราคาน้ำมันดิบ WTIที่ร่วงลง 3.6%สู่ระดับ $74.22ต่อบาร์เรลท่ามกลางความกังวลว่ามติของ OPEC+ที่ขยายเวลาปรับลดกำลังการผลิตน้ามันส่วนใหญ่ออกไปจนถึงปี 2568 แต่เปิดช่องให้สมาชิก 8 ชาติสามารถเลือกแนวทางการปรับลดกำลังการผลิตแบบสมัครใจอย่างค่อยเป็นค่อยไปตั้งแต่เดือนต.ค.67เป็นต้นไป อาจจะนำไปสู่การเพิ่มอุปทานในวันข้างหน้า นอกจากนี้ คาดการเมืองไทยจะเป็นอีกแรงกดดัน หลังในเดือนมิ.ย.67 จะมีหลายคดีสำคัญโดยวันนี้ติดตามคดียุบพรรคก้าวไกล

กลยุทธ์การลงทุน : 1) ศก.ยุโรปฟื้น: DELTA, GFPT, KCE, SAPPE, STA, TEGH, XO 2) Anti-comm.: BGRIM GPSC, GULF,SCGP 3) ส่งออก: AAI, CBG, ITC, MALEE 4) Data Center: ADVANC, INSET, SYMC และ 5) Defensive: CHG, CKP, TTW

ปัจจัยบวก
+ ธปท.เผยศก.ไทยเดือนเม.ย.67 โดยรวมปรับดีขึ้นจากเดือนก่อน ตามภาคบริการที่ขยายตัว สอดคล้องกับรายรับภาคการท่องเที่ยวและจำนวนนักท่องเที่ยวต่างชาติที่เพิ่มขึ้น หลังเทศกาลถือศีลอดในช่วงเดือนรอมฎอนสิ้นสุดลง นอกจากนี้อุปสงค์ในประเทศทั้งการบริโภคและการลงทุนภาคเอกชนปรับเพิ่่มขึ้นหลังจากลดลงในเดือนก่อน
+รองโฆษกสำนักนายกฯเผยจากข้อมูลสำนักงานตลาดกลางยางพาราจ.สุราษฎร์ธานี ได้มีการประมูลยางพาราประจำวัน ปรากฏว่าผลประมูลยางแผ่นรมควัน RSS (EUDR) ชั้น 3 ได้ราคาสูงสุด 96.66 บาท/กก. ซึ่งเป็นราคาสูงสุดในรอบ 12 ปีนับตัง้ แต่ปี2555
+ จีนเผย PMI ภาคการผลิตเดือนพ.ค.67 จาก Caixin ที่ 51.7 เพิ่มข้ึนจาก51.4 ในเดือนเม.ย.67 และมากกว่าตลาดคาดที่ 51.6 อีกทั้งยืนเหนือ 50เป็นเดือนที่ 7 ติดต่อกัน ซึ่งเป็นสัญญาบ่งชี้การขยายตัวอย่างต่อเนื่องของภาคการผลิตจีน

ปัจจัยลบ
- Bloomberg เผยไทยกำลังเข้าสู่ช่วงใหม่ของความไม่แน่นอนทางการเมือง ซึ่งอาจก่อให้เกิดความเสียหายเพิ่มเติมต่อตลาดการเงินที่เปราะบางของประเทศ
- Xinhua รายงานว่า ตั้งแต่ 15 มิ.ย.67 จีนจะยกเลิกให้สิทธิพิเศษทางศุลกากรตามเงื่อนไข ECFA กับสินค้าไต้หวัน 134 รายการ เพื่อตอบโต้ไต้หวันที่เลือกปฎิบัติและจำกัดสินค้าส่งออกจากจีนก่อนหน้านี้
- ปธน.โจ ไบเดน อนุญาตให้ยูเครนสามารถใช้อาวุธที่ได้จากทางสหรัฐโจมตีบางพื้นที่ในรัสเซีย เฉพาะในเขตที่ใกล้กับเมืองคาคีฟได้ เป็นแรงกดดันด้านภูมิรฐั ศาสตร์ที่เพิ่มมากขึ้น
- S&P ได้ปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือระยะยาวของประเทศฝรั่งเศสจากAA เป็น AA- เนื่องจากยอดขาดดุลงบประมาณเพิ่มขึ้น

ฝ่ายกลยุทธ์การลงทุน
ธรีดา ชาญยิ่งยงค์- นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านหลักทรัพย์ และทางเทคนิค #9501
ชุติกาญจน์ สันติเมธวิรุฬ, CISA – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน และทางเทคนิค #37928
กิตติ บัวบึง – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน #038313
พศุตม์ โงวิวัฒน์ชัย, CISA – นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐานด้านตลาดทุน #127632
ฐนพงษ์ แซ่โล้ – ผู้ช่วยนักวิเคราะห์
ภัทรดนัย จตุรพร – ผู้ช่วยนักวิเคราะห์