Today’s NEWS FEED

News Feed

บล.ฟิลลิป : TTA แนะนำ ทยอยซื้อ ราคาพื้นฐาน ที่ 6.90 บ.

475


TTA – ทยอยซื้อ TP’64: 6.90
คาด 4Q63 กำไรดีขึ้น q-q และ y-y
งบรวม    4Q63E    3Q63    4Q62    % y-y    % q-q    2563E    2562    % y-y    
กำไร    155    -1,355    142    8.9    111.4    -1,900    563    -437.7    
EPS    0.08    -0.74    0.08    8.9    111.4    -1.05    0.31    -437.7

คาด 4Q63 กำไร +111.4% q-q, +8.9% y-y: เป็น 155 ลบ. คาดค่าระวางที่ 11,850 ดอลลาร์/วัน/ลา +3.5% q-q ตามดัชนี BSI แต่ -12% y-y เพราะปีก่อนทำได้ดีกว่าตลาดมากปีนี้ไม่น่าจะทำได้สูงเท่า ในขณะที่ต้นทุนลดลงตามค่าใช้จ่ายเดินเรือ, MML คาดขาดทุนลดลงมาก q-q เพราะมีขาดทุนขายหุ้นและรับรู้ส่วนแบ่งขาดทุนจาก AOD รวม 2,473 ลบ. ซึ่ง 4Q63 ไม่มี และปุ๋ยดีขึ้น q-q เป็นฤดูกาลขายปลายปี คาดรายได้ +9.7% q-q แต่ -14.1% y-y ที่ 3,570 ลบ.

แนวโน้ม 1Q64 ยังโตทั้ง q-q และ y-y: ดัชนี BSI (1 ม.ค. – 8 ก.พ. 64) +13% จาก 4Q63 และ +85% จาก 1Q63 ทำให้ค่าระวางเรือในตลาดเพิ่มขึ้นในอัตราเดียวกันมาอยู่ที่ 12,155 ดอลลาร์/วัน/ลา แนวโน้ม 1Q64 กำไรจะโต q-q และโดดเด่น y-y ที่ค่าระวางในตลาดอยู่ที่เพียง 6,557 ดอลลาร์ แม้ดัชนีช่วงนี้อาจดูซบเซาลงจากวันหยุดยาวตรุษจีน ซึ่งเป็นช่วง low season ปกติของธุรกิจ

ปรับขาดทุนปี 63 เพิ่มและปรับกำไรปี 64 ขึ้น ราคาพื้นฐาน 6.90 บาท แนะนำ “ทยอยซื้อ”: จากคาดการณ์ 4Q63 ปรับขาดทุนปี 63 ขึ้นเป็น 1,900 ลบ. และปรับกำไรปี 64 ขึ้นเป็น 538 ลบ. ตามค่าระวางฟื้นตัว อิง P/B เฉลี่ย 0.72 เท่า ราคาพื้นฐาน 6.90 บาท ลดคำแนะนำเป็น “ทยอยซื้อ”

หมายเหตุ: กำไร = ล้านบาท, EPS = บาท

สยาม ติยานนท์, นักวิเคราะห์การลงทุนด้านหลักทรัพย์ #17970

 

ณภัค ภัทรสุปรีดิ์

: เรียบเรียง โทร : 02-276-5976 อีเมล์ : reporter@hooninside.com ที่มา : สำนักข่าวหุ้นอินไซด์

บทความล่าสุด

“PT LPG” มอบน้ำดื่มและชุดป้องกันการติดเชื้อ (PPE) ให้ตำรวจภูธรภาค 8

“PT LPG” มอบน้ำดื่มและชุดป้องกันการติดเชื้อ (PPE) ให้ตำรวจภูธรภาค 8

“PTG” มอบน้ำดื่มให้แก่โรงพยาบาลสนาม จ.พระนครศรีอยุธยา

“PTG” มอบน้ำดื่มให้แก่โรงพยาบาลสนาม จ.พระนครศรีอยุธยา

หุ้นเหนือธรรมชาติ By: เจ๊มดแดง

หุ้นเหนือธรรมชาติ ก็คือ หุ้นดี นอกสายตา ตัวอาจเล็ก แต่อนาคตสดใส........

สามารถติดตามหน้าเพจของ หุ้นอินไซด์ เพื่อรับข่าวเด่นและประเด็นที่คุณไม่ควรพลาดได้ตามขั้นตอนนี้